俄罗斯铝业巨头俄罗斯联合铝业公司(UC Rusal Ltd.)的代理首席执行长Artem Volynets说,这家公司在香港上市为传统上寻求在伦敦上市的俄罗斯各公司另辟蹊径。 Volynets周四接受采访时说,每家着眼证券市场的俄罗斯公司现在都有了选择余地,之前他们只有伦敦一地。他还说,寻求在香港上市对于俄罗斯资源和原材料类公司来说是无需过多考虑的决定,原因在于香港深厚的流动性、其与中国经济增长的密切关系以及更高估值的前景。
Volynets还谈及联合铝业试图减少其129亿美元债务的举措。他说,联合铝业在考虑对将于2013年到期的33亿美元债务进行再融资的方式。一个暂时的想法是发行可转换债券,不过Volynets说这方面还没有进行太多准备工作。联合铝业将其在香港首次公开募股筹得资金中的21亿美元用于偿付债务。
联合铝业在香港上市之路远非一帆风顺。该公司的审批听证曾一度搁置,原因是对其沉重债务的担忧,以及围绕公司董事长兼首席执行长德里帕斯卡(Oleg Deripaska)的公司管理问题。
经过数次不成功的尝试,证券监管机构最终放行,但禁止个人投资者认购。
联合铝业于1月27日在香港挂牌,发行价为每股10.8港元,随后的走势一直不稳。该股第一个交易日下挫11%,当前较上市之时下跌了近14%。周四联合铝业股票收盘跌0.3%,至8.69港元。
Volynets将股价走软归因于市场对联合铝业竞争对手近期收益数据的失望情绪,以及担心中国的相关举措减缓经济增长。他承认联合铝业的交易量不足,但表示未来几周,在联合铝业公布业绩后,投资者的看法会有不同。
虽然联合铝业的香港上市之路走得颇为艰难,但Volynets说,他接到了一些同侪的电话,想仿效联合铝业的榜样。他说,联合铝业的上市难度尤其大,因为公司的时间安排很紧,又是第一家在香港上市的俄罗斯公司。
Volynets说,第一家公司肯定会遇到更多麻烦。在伦敦上市本来会容易一些,因为已经有很多俄罗斯公司在那里上市了。他说,联合铝业完成在香港上市后,以后其他公司上市面临的监管审查可能没那么麻烦。
香港交易及结算所有限公司(Hong Kong Exchanges & Clearing Ltd.)急切地希望吸引其传统根据地香港和中国大陆之外的公司在香港上市。该公司派出管理人员赴越南和前苏联成员国等一些发展中国家。联合铝业是其迄今为止知名度最高的“猎物”之一。
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