宏观经济

    1、国家主席习近平：11月26日下午，会见新加坡国务资政李显龙时指出，中国将始终坚持集中精力办好自己的事情，有信心保持经济长期向好，实现高质量发展。欢迎新方继续做对华合作的先行者，高水平运营好重大合作项目，把握数字化、绿色化发展机遇，续写新时代中新合作新篇章。

    2、财政部：1-10月，国有企业营业总收入676606.0亿元，同比增长0.9%。国有企业利润总额35371.9亿元，同比下降1.1%。国有企业应交税费48524.7亿元，同比下降0.4%。10月末，国有企业资产负债率64.9%，上升0.1个百分点。

    3、金融监管总局局长李云泽：近日主持召开保险业高质量发展座谈会时指出，保险业发展与宏观经济息息相关。发挥保险资金长期投资优势，加大对战略性新兴产业、先进制造业、新型基础设施等重点领域投资力度。

    4、财政部：全国人大常委会批准增加6万亿元地方政府债务限额后，2024年地方政府专项债务新增限额从3.9万亿元增加到9.9万亿元，2024年末地方政府专项债务限额调整为35.5万亿元。

    地产动态

    1、澎湃新闻：上海11月二手房成交已突破两万套，其中11月23日单日成交1224套，刷新11月二手房单日成交最高纪录。成交活跃的背后是沪七条新政的持续发力以及新一轮增量政策正在不间断地推出，对稳定及助推楼市起到了决定性作用。

    2、广东省广州市：一人住房公积金贷款最高额度提升至80万元；将购买二套自住住房公积金贷款的最低首付比例由30%、40%下调至20%，与购买首套住房一致；购买保障性住房申请公积金贷款最低首付款比例为15%。

    3、山西省忻州市：对高层次人才、二孩及以上多子女家庭、现役军人家庭，住房公积金贷款最高额度在80万元的基础上上浮20%。

    股市盘点

    1、周二，上证指数报3259.76点，下跌0.12%，成交额5094.91亿。深证成指报10333.23点，下跌0.84%，成交额7954.84亿。创业板指报2150.10点，下跌1.15%，成交额3604.57亿。总体上个股跌多涨少，两市成交额1.3万亿，较上个交易日缩量1852亿，成交额创9月27日以来新低。盘面上，IP经济、食品加工、物流、旅游等板块涨幅居前，固态电池、华为手机、人形机器人、飞行汽车等板块跌幅居前。

    2、周二，恒生指数涨0.04%，报19159.20点。恒生科技指数跌0.31%，报4221.99点。国企指数跌0.16%，报6851.56点。盘面上，多品类零售、建筑材料、航空、饮料、零售、啤酒、互联网医疗、IP经济等板块涨幅居前；汽车、石油、军工股、人工智能、消费电子、机器人概念、锂电池、黄金等板块低迷。南向资金净买入68.65亿港元。其中，港股通（沪）净买入40.86亿港元，港股通（深）净买入27.79亿港元。

    3、截至11月26日，北交所上市公司258家，当日无新增。总市值6498.66亿元，成交金额298亿元。

    4、两市融资余额：截至11月25日，上交所融资余额报9429.40亿元，较前一交易日增加8.02亿元；深交所融资余额报8800.53亿元，较前一交易日增加38.67亿元；两市合计18229.93亿元，较前一交易日增加46.69亿元。

    5、澎湃新闻：据悉，深交所向保荐机构发布了关于公开《深圳证券交易所创业板先进制造领域首发审核指南（试行）》等三件首发审核指南的通知，涉三大领域9个细分行业，分别是，先进制造领域，包括生物医药与医疗器械制造、汽车制造产业链等相关业务；数字经济领域，包括集成电路、互联网、人工智能等相关业务；绿色低碳领域，包括光伏产业链、锂电池产业链等相关业务。

    6、香港财经事务及库务局许正宇：沪深股通已成为国际投资者投资内地证券市场最主要的途径。沪深股通每日平均交易额从2014年推出时的约60亿元，上升至今年10月底的约1360亿元，占沪深证券市场总交易量约8%。

    7、港交所行政总裁陈翊庭：正在与沪深交易所推动沪深港通纳入REITs、引入大宗交易机制；此外，对于已经在A股上市的企业，如果符合一定的条件，在香港交易所申请上市时可以进入快速审批流程。

    8、中信建投：目前，A股市场增量资金情况已大幅改善，市场流动性充裕已是共识。未来，中国居民超额储蓄为A股流动性改善提供空间，随着通缩预期扭转，债市等其他资金有望继续流入A股。

    9、财经头条App：11月26日，新股N红四方上市首日盘中两度临停，最高涨超2200%，当日最终收涨1917%，创年内新股上市首日最大涨幅。公司是专业从事复合肥和氮肥产品研发、生产、销售和服务的化肥生产企业，为中盐集团农肥业务板块的运营主体。

    10、青云科技：控股子公司青云智算收到客户出具的提前终止GPU算力服务通知。截至目前，双方未就终止协议的具体条款达成一致意见，若后续签署终止协议，预计对公司经营业绩存在一定影响。

    11、光华科技（8天6板）：固态电池材料产品与下游客户仍处于产品送样检测及优化阶段，该业务收入对公司2024年度业绩不会产生较大影响。

    12、南京化纤（7连板）：正在筹划重大资产重组事项，该事项仍处于预案阶段。本次交易置出资产的预估值不超过9亿元，置入资产的预估值不超过18亿元。公司市值远高于置入资产的预估值上限。

    13、弘讯科技（6连板）：关注到近日可控核聚变概念受市场关注度较高。意大利子公司EEI公司不直接生产研发核聚变整机装置，是核聚变装置中一个组成部件，非全套装置。该业务收入占公司主营业务收入比例较小。

    14、湖南黄金（4连板）：对有关媒体发布的湖南平江发现超40条金矿脉相关信息再次说明。后续对该矿床的资源开发可获得的实际经济效益尚需进一步评估。此外，即使收购平江县黄金矿产资源合作开发项目，公司每股收益增厚有限。

    15、奥飞娱乐：近期，“谷子经济”和“AI应用”等相关事项备受市场关注。谷子经济等相关业务仍处于早期发展阶段，存在一定不确定性。

    投融资

    16、赛力斯：拟发行股份购买龙盛新能源100%股权的申请获受理。本次交易尚需上交所审核通过以及中国证券监督管理委员会同意注册后方可实施。

    17、国能日新：控股子公司终止收购厦门港能投股权。本次解除协议事项不会对公司整体业务盈利水平和财务状况产生重大不利影响。

    18、岳阳林纸：拟12.78亿元收购骏泰科技100%股权。此次交易将大幅提升公司浆纸协同管理，增强公司盈利能力和核心竞争力。

    19、冠城新材：为推进重大资产重组事项，厘清公司与下属控股公司股权与债权债务关系，公司拟将持有的对香港大通近3亿元人民币债权转为香港大通的股本，将持有的对全资子公司冠城元泰2亿元债权转为冠城元泰的独享资本公积。

    增减持

    20、金凯生科：股东计划通过集中竞价和大宗交易方式，合计减持不超过9%公司股份。

    21、莱美药业：控股股东中恒集团拟公开征集转让23.43%股份，若此次转让完成，公司的控股股东及实际控制人将发生变更。

    22、伊之密：实际控制人及实际控制人的一致行动人，拟减持不超3%股份。

    23、嘉曼服饰：公司股东重庆麒厚西海股权投资管理有限公司－重庆麒厚股权投资合伙企业（有限合伙）计划减持公司股份合计不超过109.28万股，占公司总股本比例不超过1.01%。

    财富聚焦

    1、公安部等四部门：联合印发《电信网络诈骗及其关联违法犯罪联合惩戒办法》，是保障反电信网络诈骗法贯彻实施的重要配套文件，将于12月1日起正式施行。惩戒对象为经认定具有非法买卖、出租、出借电话卡、支付账户等行为的单位、个人或相关组织者。

    2、上海清算所张蕾：中国债券资产对全球投资者的吸引力在逐步增强。前10个月，境外投资者共达成现券交易16.5万亿元，同比增长33.9%，其中流动性比较好的是政策性金融债等产品，占比高达45%。

    行业观察

    1、广东省：《中共广东省委关于贯彻落实党的二十届三中全会精神进一步全面深化改革、在推进中国式现代化建设中走在前列的意见》发布。深化国资国企改革，在港口、航运等领域推进战略性重组和专业化整合。支持深圳证券交易所建设世界一流交易所。建立低空经济军地民协同管理机制，创建国家低空经济产业综合示范区。

    2、证券时报：在第二届链博会开幕式上《产业链供应链国际合作北京倡议》发布。共同推动全球产业链供应链开放合作；促进数字互联互通；推动绿色低碳发展；完善产业链供应链服务；发挥工商界独特作用。

    3、医保局：本周四将召开2024年国家医保药品目录调整新闻发布会，预计公布医保谈判结果。今年现场谈判工作平稳顺利，总体结果与往年基本相当，符合预期。“扩容”后的新版医保药品目录预计于明年1月1日起正式实施。

    4、民航局：10月，我国民航运输规模呈现稳步增长态势，完成旅客运输量6409.2万人次，其中国际航线完成旅客运输量580.3万人次，恢复至2019年同期的96%。

    5、瑞银：相关补贴政策或将提早透支市场需求，在车企加大产能的前提下，“价格战”将会持续。新一轮车企“价格战”或将于2025年1月出现。中国内地有关部门可能会通过延迟刺激政策或其他优惠政策，让过往政策“缓步退场”。

    6、TrendForce：第三季DRAM（内存）产业营收为260.2亿美元，季增13.6%。受到大陆手机制造商去化库存及部分DRAM供应商扩产影响，尽管前三大DRAM原厂LPDDR4及DDR4出货量下降，但供应数据中心的DDR5及HBM（高带宽内存）需求上升。

    7、中国石油：我国首个国家级陆相页岩油示范区-新疆吉木萨尔国家级陆相页岩油示范区2024年累计产量突破100万吨，成为首个年产突破百万吨的国家级陆相页岩油示范区。

    公司要闻

    1、知乎：第三季度营收8.45亿元，净亏损同比下降96.8%至900万元。创上市以来减亏幅度最大且净亏损额最少的单季记录。AI搜索产品知乎直答在第三季度继续保持高增长。

    2、周大福：上半年营收394.1亿港元，同比下降20.4%；净利润25.3亿港元，同比下降44.4%。这一下降主要受到宏观经济外部因素和金价持续高企的影响。此外，集团计划回购不超过20亿港元股份。

    3、华为：11月26日，正式发布Mate70系列手机。新机沿用Mate系列历代对称设计的摄像模组，支持侧边指纹，并首发卫星寻呼功能。同日发布新一代双折叠屏手机华为MateX6，为全球首款支持三网卫星通信的大众智能手机。

    4、IT之家：据悉，英特尔锁定79亿美元美国芯片补贴用于先进芯片厂，这是迄今为止美国政府为推动国内半导体制造业提供的最大一笔直接补贴。公司还计划申请美国财政部的投资税收抵免，预计最高可获得超过1000亿美元合格投资额的25%。

    5、科创板日报：据悉，三星已成功大幅减少3DNAND闪存生产光刻工艺中光刻胶的使用量。其已制定未来NAND的生产路线图，仅使用目前光刻胶量的一半。

    环球视野

    1、央视财经：据悉，受高致病性禽流感影响、美国鸡蛋产量下降，蛋价明显上涨。纽约批发市场上一打白色大号鸡蛋的平均价格为4.23美元（约合人民币30元），同比涨幅达54%。美国鸡蛋价格居高不下的情况可能会延续至2025年。

    2、36氪：据悉，谷歌与Meta周二敦促澳大利亚推迟16岁以下儿童使用大多数形式的社交媒体禁令，这两大科技巨头表示需要更多时间来评估其潜在影响。

    金融数据

    1、新三板：11月26日，合计挂牌6100家公司，当日无新增，成交金额1.71亿。三板成指报771.19，跌0.22%，成交额0.85亿。

    2、国内商品期货：截至11月26日下午收盘，多数收跌，集运欧线跌近9%，工业硅跌超3%，碳酸锂、沪金、沪银、菜油跌超2%；20号胶涨超2%，棕榈油、沪锌、豆二涨超1%。

    3、国债：11月26日，2年期国债期货主力合约TS2503下行0.01%至102.618；5年期国债期货主力合约TF2503下行0.05%至105.450；10年期国债期货主力合约T2503下行0.05%至107.040。10年期国债利率跌0.25BP，至2.07%；10年期国开债利率涨0.19BP，至2.14%。

    4、上海国际能源交易中心：11月26日，原油期货主力合约2501，以528.9元/桶收盘，下跌10.0元，跌幅为1.86%。全部合约成交171226手，持仓量减少2827手至38273手。主力合约成交147926手，持仓量减少3027手至22256手。

    5、央行：11月26日进行2993亿元7天期逆回购操作，操作利率为1.50%，与此前持平。因当日有2883亿元7天期逆回购到期，实现净投放110亿元。

    6、Shibor：隔夜报1.4300%，下跌3.40个基点。7天报1.7230%，下跌0.40个基点。3个月报1.8600%，上涨0.00个基点。

    7、人民币：在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.2578，跌0.1601%，人民币中间价报7.1910，涨0.0111%。

    8、上海环交所：11月26日，全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量735160吨，成交额7575.38万元，收盘价102.85元/吨，跌1.24%。

    国外

    9、亚洲：日经225指数跌0.87%，报38442.00点。韩国KOSPI指数跌0.56%，报2520.04点。

    10、美股：道指收涨0.28%，报44860.31点；纳指收涨0.63%，报19174.30点；标普500收涨0.57%，报6021.63点。

    11、欧洲：英国富时100收跌0.40%，报8258.61点；德国DAX30收跌0.56%，报19295.98点；法国CAC40收跌0.87%，报7194.51点。

    12、黄金：COMEX黄金期货涨0.58%，报2633.8美元/盎司。

    13、原油：WTI1月原油期货收跌0.25%，报68.77美元/桶；布伦特1月原油期货收跌0.27%，报72.81美元/桶。

    14、波罗的海干散货指数：上涨3.40%，至1581点。